Co to jest CFD?

Czym jest CFD?

CFD jest skrótem pochodzącym z języka angielskiego Contract for difference, czyli kontrakt różnic kursowych. To rodzaj umowy, którą zawierają pomiędzy sobą dwie strony. Umowa zobowiązuje do rozliczenia kwoty różnicy pomiędzy ceną otwarcia i zamknięcia pozycji. Dzięki temu możliwe jest osiągnięcie zysku zarówno na wzrostach, jak i na spadkach cen.

CFD to instrument pochodny, co oznacza, że jego wartość opiera się na ruchach stawek różnych aktywów. Korzyścią, jaką daje inwestowanie w CFD jest możliwość osiągnięcia zysku na spadkach i wzrostach. W ramach CFD występują różne aktywa, z których mogą skorzystać inwestorzy m.in. akcje, indeksy giełdowe, kryptowaluty, surowce i fundusze ETF. Jeśli chcesz osiągnąć zysk na ruchach cenowych danego aktywu, powinieneś zająć odpowiednią pozycję otwartą lub zamkniętą.

Na czym polega rynek CFD?

Rola inwestora jest tu sprowadzona jedynie do spekulacji. Nie kupujesz akcji, nie nabywasz własności danego przedmiotu jak na tradycyjnym rynku. Tu jedynie spekulujesz o przyszłym kursie - a więc czy dana cena wzrośnie, czy nie? Liczy się właśnie ten efekt. Jeśli będzie zgodny z przewidywaniami, osiągniesz zysk, a jeśli rynek pójdzie w odwrotnym kierunku - poniesiesz stratę.

Sama obsługa kontraktów CFD jest znacznie tańsza niż na tradycyjnym rynku. Nie trzeba tu bowiem wykonywać żadnych dodatkowych ruchów, poza tymi w wirtualnej przestrzeni. Nie pociągają one za sobą skutku, np. przeniesienia własności spółki. To właśnie łatwość, szybkość i niskie koszty powodują, że handel CFD jest bardzo atrakcyjnym rozwiązaniem.

Jakie są dostępne rynki CFD?

Podany przykład dotyczył akcji spółki. Nie jest to jednak jedyna możliwość. Wśród kontraktów CFD można znaleźć 3000 różnych instrumentów praktycznie we wszystkich segmentach rynków finansowych. Najpopularniejsze rynki to m. in. walutowy, indeksów, surowców, kryptowalut czy towarowy. Są one oferowane wraz z dźwignią finansową.

Jednym z najpopularniejszych kontraktów CFD są obecnie pary walutowe. Stąd też często giełda Forex jest błędnie utożsamiana z CFD. Ta pierwsza jest znacznie szersza. Forex obejmuje bowiem wszystkie transakcje wymiany walut, w tym dzięki pozagiełdowym kontraktom, CFD. Są to więc jedynie instrumenty, za pomocą których można spekulować na rynku Forex.

Dlaczego warto inwestować w kontrakty CFD?

Patrząc ze strony polskiego inwestora, stwarzają one bardzo szerokie pole do działania na międzynarodowym rynku. Weźmy na przykład pod uwagę amerykańską giełdę. Aby otworzyć rachunek maklerski polski gracz musi mieć co najmniej 10 tys. dolarów i znaleźć brokera z odpowiednią licencją. Gdy znajdzie interesujące akcje musi ich kupić co najmniej 100. Sporo. Dzięki kontraktom CFD zaś może zarabiać na tych samych wydarzeniach, z tą różnicą, że może posiadać znacznie mniejszy kapitał i zastosować dźwignię finansową. Do tego może kupić tylko 1 akcję, a nie od razu 100. Potencjalny zysk może być nawet wyższy niż przy pierwszej opcji.

Jakie wady i zalety mają kontrakty CFD?

Pierwszym podstawowym minusem jest zdominowanie rynku przez brokerów. Znalezienie tego właściwego nie jest łatwym zadaniem. Rynek ten jest zdecentralizowany, przez co brokerzy rozsiani są po całym świecie, a więc podlegają różnym jurysdykcjom prawnym. U różnych brokerów może też pojawić się różnica w kwotowaniach. Znalezienie tego odpowiedniego wcale nie jest więc łatwym zadaniem.

Kontrakty cfd mają jednak również wiele zalet. Jedną z nich jest dostępność - na jednej platformie dostępne są praktycznie wszystkie możliwe rynki. Nie trzeba też od razu posiadać wielki kwot na rozpoczęcie inwestowania. Najczęściej można bowiem kupić niewielkie ilości interesującego instrumentu oraz za niewielką kwotę. Nie ma limitów. Mimo niewysokiej kwotowo inwestycji można liczyć na znaczny zysk dzięki zastosowaniu mechanizmu dźwigni finansowej.

Czy kontrakt CFD wiąże się z ryzykiem?

Wiele osób uważa handlowanie CFD za ryzykowne. Brokerzy na stronach internetowych, często zamieszczają informacje o tym, ile procent rachunków detalicznych ponosi stratę w obszarze CFD. To czy inwestowanie w kontrakty wiąże się z dużym ryzykiem, zależy od postawy inwestora. Początkująca osoba może mieć problem z odnalezieniem się w tej tematyce, natomiast doświadczony finansista zareaguje bardzo szybko.

Czy kontrakty CFD generują koszty?

 Oprócz generowania zysków i strat, transakcje CFD wiążą się z ponoszeniem kosztów.

Do przykładowych kosztów należą:

• prowizje pobierane przez dostawców,
• różnice pomiędzy ceną kupna, a ceną sprzedaży,
• opłaty za prowadzenie rachunku,
• podatki.

Takie koszty mogą być trudne do obliczenia, ale to właśnie one mają wpływ na efektywny zwrot z inwestycji.

Jakie narzędzia są wykorzystywane do zarządzania ryzykiem w handlu CFD?

Narzędzia do zarządzania ryzykiem są istotnym elementem handlu CFD i pozwalają inwestorom kontrolować ryzyko związane z inwestycjami.

Do najpopularniejszych narzędzi wykorzystywanych do zarządzania ryzykiem w handlu CFD należą:

• Stop loss (SL) - jest to zlecenie, które pozwala inwestorowi na określenie maksymalnej i dopuszczalnej straty na pozycji. Jeśli cena aktywa osiągnie poziom ustawionego stop loss, pozycja zostanie automatycznie zamknięta, dzięki temu możliwe jest zminimalizowanie strat.
• Take profit (TP) - to zlecenie, które pozwala inwestorowi określić poziom zysku, przy którym pozycja zostanie automatycznie zamknięta. Dzięki temu inwestor może zabezpieczyć swoje zyski, gdy cena osiągnie oczekiwany poziom.
• Trailing stop - jest to zlecenie, które automatycznie dostosowuje poziom stop loss w miarę jak cena aktywa rośnie lub spada. Dzięki niemu inwestor może zabezpieczyć zyski, jednocześnie pozostawiając możliwość dalszych zysków w przypadku kontynuacji trendu.
• Limit orders - są to zlecenia, które pozwalają inwestorom otwierać pozycje tylko wtedy, gdy cena aktywa osiągnie określony poziom. Inwestor kontroluje moment wejścia na rynek i minimalizuje ryzyko niekorzystnego ruchu ceny.
• Mikro loty - CFD umożliwiają inwestowanie w mikro lotach, czyli mniejszych jednostkach, niż standardowe kontrakty. Kontrola ryzyka polega na dokładnym określeniu wielkości pozycji, co jest szczególnie przydatne dla początkujących inwestorów.